今年以来，原材料价格上涨、资金供给紧张和融资成本快速上涨等问题让越来越多中小企业陷入困境。近日，温州市称温州企业没有陷入“倒闭潮”。温州市统计局相关数据表明，截至7月份，该市规上工业企业中，亏损企业共计326家，比年初减少198家，亏损面为8.3%，比全省平均水平低5.5个百分点。

　　尽管如此，温州面临的危机依然令人担忧。随着因资金链断裂而跑路的温州企业家越来越多，这引起了一些连锁性反应，银行和高利贷者开始担忧资金安全而开始索回借款，这种风潮或会引起当地的金融系统的风险，救市呼声由此开始高涨。

　　因金融体制而导致的中小企业贷款难问题由来已久，因此，一些评论倾向将温州的危机归咎于金融体制的压抑与货币紧缩政策，而“国进民退”或税负过高则是温州实业凋零的原因。这种市场不完善的“魔咒”致使一些论调同情温州那些跑路的老板，从而构成了一种支持救市的氛围，掩盖了温州危机的真相。

　　那些跑路的企业家不仅不值得同情，他们更是一种巨大的破坏因素，引起信用危机，因为动辄跑路会加深借贷者对中小企业的风险认知，从而对这个群体融资更加不利。甚至这其中很多是假破产、假跑路、充满欺诈的活动。根据大量的媒体调查显示，高利贷者基本上没有将借款用于维持企业生产的资金链，而是转投其他领域，比如各种资产炒作，甚至赌博。这当然不能与中小企业的整体性发展困境相提并论。

　　温州今天的危机或许就是明天中国的危机：实体经济因成本上涨与产能过剩而恶化，大量闲置资金流入资产领域吹大泡沫，如果不及时抑制，那么最终出现金融风险。

　　融资难:银行收紧口袋，高利贷乘虚而入

　　据统计，今年以来温州因资金链断裂而“跑路”甚至跳楼的企业主高达90多人。大量的温州老板跑路已让政府高层如坐针毡，国庆期间，温家宝携众多高官到温州、绍兴等地进行考察。“跑路”的老板多数借了高利贷，当地人称温州人乡土观念重、好面子，跑路等于自毁后半生信用。温州以及全国的中小企业正陷入融资难等困境。一方面是难从银行借到贷款，另一方面，民间高利贷压得他们难以抬头。

　　█ 贷款难：中小企业进入银行高风险黑名单

　　 从2005年起，政府开始实行向国有企业倾斜的宏观经济政策，各大商业银行对国有企业贷款开始敞开供应，而对中小企业贷款则全部掐断除非少数已经长大成为超大型企业的中小企业。

　　国有和股份制商业银行有个约定俗成的“潜规则”：将中小企业贷款列为高风险贷款，不仅发放条件越来越严，而且实行风险管理“终身制”、“连坐制”，一旦中小企业贷款成为坏账，管理者、责任人都会被安排“下岗催收”，停发奖金，甚至退休后也要追究责任。中小企业最容易成为宏观调控的牺牲品，而中国的宏观调控又经常的发生，因此谁愿意冒这个风险？[详细]

　　2011年3月25日，央行在今年第三次上调存款准备金率0.5%，大型金融机构的存款准备金率已经上升到20%。此举将再次冻结金融机构3600亿元资金。银行系统的从严信贷环境，使中小企业融资更难了。

　　█ 饮鸩止渴：中小企业陷入高利贷漩涡

　　快速成长期的中小企业有着比大企业更强烈的资金渴求和更匮乏的融资渠道，能拿到贷款的本身就是少数，而且银行给出的年利经常高达10%～20%，倒不如借助民间渠道更划算。民间高利贷通常具有短期、小额、无担保、无抵押等特点。灵活机动的贷款方式能很好的满足中小企业老板们的需求。

　　面对一再提高的融资成本和外部经济环境的变化，很多中小企业仍不顾后果一味扩张。目前温州民间借贷利率水平已超历史最高值，一般月息是3到6分，有的高达1角，甚至1角5，年利率达180%。而在温州做实业，大多数中小企业的毛利润不会超过10%，一般在3%-5%，借高利贷把企业逼上绝路。企业为了生存不得以而借高利贷，而高利贷就像毒品，会让老板们欲罢不能…[详细]

　　█ 中小企业主被推向地下钱庄

　　在民间借贷行为中，“地下钱庄”占据了一个重要的位置。但是随着社会的发展，民间借贷的一些问题也逐渐显露：温州频频出现企业关门、企业主卷款而逃的情况；鄂尔多斯的民间借贷也被认为间接助推了房地产方面的种种泡沫。

　　地下钱庄的存在是公开的秘密。在温州，地下钱庄采用的是现代企业管理制度股份制，并且各家都有明确的放贷对象和势力范围，互不交叉。对很多中小企业主来说，地下钱庄是他们拆东墙补西墙的中间站，往往能解燃眉之急。然而，这种“补窟窿”的借贷方式却是地下钱庄的定时炸弹，随时可能爆炸…[详细]

　　用工难：迫使企业结构改革，用工观念亟待升级

　　█ 中小企业：加薪也是死，不加薪也是死

　　大部分劳动密集型中小企业，其核心竞争力还是低成本延伸的低价优势，处于产业链的低端。一个售价9.99美元的芭比娃娃，中国企业只得0.35美元的加工费，一双售价100美元的耐克鞋，加工费只有5美元。中山大学一位教授做出的调查显示，东莞企业平均可以承受工资涨幅为3%-5%，最好的企业也只能承受10%左右。利润过薄，加薪无疑是雪上加霜…[详细]

　　█ 缺工：能干的不愿意干，愿意干的又嫌工资低

　　根据温州市经济贸易委员会的监测调查，在温州的855家企业中，有74.5%的企业表示用工较缺，比去年同期提高了14个百分点。其中缺工10%的企业近一半，缺工20%的企业约占两成，缺工30%的企业不到一成，缺工一半以上的企业占2%。从行业分类看，鞋类、服装、眼镜、打火机、制笔、锁具等劳动密集型行业缺工较为严重，这类企业有八成以上缺工超过10%。

　　80后、90后、农二代不愿意成为劳动密集型产业工人的最根本的原因在于——廉价的报酬和卑微的社会地位。社会资源和话语权总向“精英人士”倾斜，普通产业工人却一再被怱视，他们为整个经济发展付出许多，却换来彷徨和等待……[详细]

　　█ 珠三角企业并不“缺工”，缺的是企业“远见”

　　东莞不少企业正由劳动密集型向技术型转型，使得技术工人的需求猛增。现实情况是，不少企业只顾上班时间让员工拼命付出，而对员工下班后的技术培训却很少问津。有远见的企业，应该看到产业结构调整的大势，在技术人才储备上加大投入，提高自我“造血”能力。那些“临时抱佛脚”的企业，不会得到很好的发展。[详细]

　　█ 治企业结构性失衡，人才更要升级

　　东莞不少企业正由劳动密集型向技术型转型，使得技术工人的需求猛增。现实情况是，不少企业只顾上班时间让员工拼命付出，而对员工下班后的技术培训却很少问津。有远见的企业，应该看到产业结构调整的大势，在技术人才储备上加大投入，提高自我“造血”能力。那些“临时抱佛脚”的企业，不会得到很好的发展。[详细]

　　中小企业没有自主品牌，没有核心竞争力

　　█ 中小企业倒闭，八成因素没有自主品牌

　　南方的一些中小企业的破产倒闭，80%的因素是中小企业没有自主品牌，没有核心竞争力 …[详细]

　　█ 中小企业无品牌，利润小风险大

　　南方的中小企业破产，都是没有自主品牌的企业，有自主品牌的企业基本上没有任何问题。哪怕2008年这么大的金融风暴，有自主品牌的南方中小企业依然没有太大问题，最多这一年利润少一些，但是不会有太大风险，但是没有自主品牌的，基本上容易出现问题。

　　█ 人民币升值，无品牌无利润

　　随着人民币升值，出口利润就没有了，你的自主品牌没有，或者不是很强的情况下，你的生产就没有利润。实际上南方的一些中小企业的破产倒闭，一个非常重要的原因，就是没有自主品牌。

　　█ 政府应鼓励创建自助品牌

　　实际上要改变这种中小企业遇到问题就可能会倒闭或者破产的情况，唯一的办法就是创立自己的自主品牌。在这种情况下，同时当然也希望政府有更多的政策来扶持、鼓励，让中小企业创建自己的品牌。

　　中小企业路在何方？

　　█ 中小企业减半征税政策延至2015年

　　提高小型微型企业增值税和营业税起征点。将小型微利企业减半征收企业所得税政策，延长至2015年底并扩大范围。支持金融机构加强对小型微型企业的金融服务。对金融机构向小型微型企业贷款合同三年内免征印花税。将金融企业中小企业贷款损失准备金税前扣除政策延长至2013年底。将符合条件的农村金融机构金融保险收入…[详细]

　　█ 管理精细化，降低成本

　　东莞的制造业本身是以中小企业为主体，以外商投资为主体，这两个特点就决定在转型的过程中怎么样去消化成本高企的压力。有两种办法，一种就是通过精细化的管理，在每一个生产、加工、经营环节上去进行细化，然后去有效的降低成本，抵消与人民币升值、原材料价格上涨、海外市场需求相对的低迷等等一些压力……[详细]

　　█ 向内地来转移

　　应该形成一种全民共识，就内地的工业化远没有完成，内地的一些农村剩余劳动力被工业化所吸收的条件还是有很大的余地的，还有很多农民工需要被工业化所吸收，如果有这样一种共识，推动沿海劳动密集型制造业向内地的相对发达的中心区域转移完全可以实现。

　　█ 完善应急状态下金融保障

　　对于民间借贷而言，应该相信市场，给予其合法的市场地位。事实也证明，民间借贷宜疏不宜堵，应加强监管，引导其阳光化、规范化发展。尤其在中小企业经营困难的特殊时期，更应建立风险评估、预警体系、秩序整顿等制度，发挥其积极作用，同时防范可能出现的金融风险。[详细] 

　　结束语：广东人总是说，谈钱伤感情，可是在温州，借钱并不是什么开不了口的事情。温州的危机不能拯救，救助只会助长民间投机的风气，并产生道德风险。

　　“危机得到控制只是‘治标’，要想解决根本问题，还要期待更多政策和体制上的突破。”马津龙建言。

　　当前，温州危机的原因不能仅仅归咎于民间借贷投资人的贪婪。首先在于银行存款远远低于通货膨胀率的实际负利率。存款人可以不追求收益性，但难以接受负收益。银行利率只要相当于甚至略低于通货膨胀率，超越亲朋好友范围的相当一部分民间借贷资金供给都将转为银行存款；其次，在于股票投资的失效。股票投资本应成为一般市民投资组合中满足收益性的重要组成部分，而中国的股民普遍亏损；再次，在于‘实业’经济效益的下降和其他合理投资机会的缺失（马津龙博客）。

　　“自上而下打破一系列产业部门的行政垄断，为民营企业向高新技术的转型升级提供政策性扶持，拓展民营企业的投资渠道，才能从根本上断绝民间非正常借贷资金的供给。”马津龙说。

　　温州唯一的出路是转型，就如中国经济所面临的压力一样，而不是继续依靠低成本的商品制造或资产投机生存。中国必须认清一个事实，随着全球需求低迷不振而内需无法有效扩大，中国在泡沫时期投资的过剩产能必然会被淘汰，那些盲目扩张的企业必须受到市场的惩罚。

　　注：本文是笔者根据搜狐财经专题《中国中小企业面临严重生存困境》及《“拯救”温州不能只谈钱 债务危机需标本兼治》、《温州危机不必救也不能救 唯一的出路是转型》整理而来。