最新私募资讯导读及早盘视点(5.06)
■ 资讯点睛
商务部发布十二五药品流通规划纲要
记者获悉,商务部5月5日发布《全国药品流通行业发展规划纲要(2011年-2015年)》,也就是十二五药品流通规划纲要。纲要预计,药品流通市场规模将从2009年的7730亿美元,增加到2015年的1.2万亿美元以上,年均增长8%左右,全球药品流通行业集中度和流通效率将继续提高。《纲要》提出,五年内要形成1-3家年销售额过千亿元的全国性大型医药商业集团,20家年销售额过百亿元的区域性药品流通企业;药品批发百强企业年销售额占药品批发总额85%以上,药品零售连锁百强企业年销售额占药品零售企业销售总额60%以上,连锁药店占全部零售门店的比重提高到三分之二。
点评:纲要提出的目标基本与此前最后一版的《征求意见稿》一致,但药品零售连锁百强企业年销售额占比从70%降至60%。我们认为,《纲要》的发布将进一步催化竞争趋于白热化。从2010年的营业收入来看,国药集团以886亿元稳居行业领头地位,华润医药和上海医药均已接近400亿元的营业收入位居第二梯队的位置,而九州通也在其后虎视眈眈。而除了国药之外,上药、华润、九州通等企业之间的差距并不大,未来迈入 "千亿元"大型医药商业集团的竞争,将在这些企业之间展开。
社科院:年内预计出台更严厉楼市政策
蓝皮书称,2011年初国家提出当年1000万套、"十二五"3600万套的保障性住房建设目标,必将形成中高档商品住房供给进一步趋紧、低档住房供给大幅增加的强烈预期,导致中高档房价存在走高压力,低档房价存在走低压力。同时,将保障性住房纳入房价测评体系的结果也将使平均房价呈下调趋势。对于近期政策走向,蓝皮书称,住房市场投机性需求仍未被有效抑制,更多严厉的调控政策可能在年内出台。并预计,新的调控政策可能向存量市场延伸,住房持有环节可能成为未来政策调控的重点。蓝皮书重点分析了土地财政和税费改革对于缓解楼市上涨动力的意义,建议"十二五"期间,应改革土地财政,统筹协调各级政府间财政分配关系、财权和事权关系,逐步健全地方税体系,完善分税制。整合房地产开发与交易环节税费,杜绝不合理收费,并在适当时机整合房地产契税和房地产印花税。
社科院:年内预计出台更严厉楼市政策
点评:社科院相关专家认为,目前上海、重庆的房产税试点在"十二五"期间应加快向全国推广。但全面征收房产税需要明确一些基本原则,包括征收宜从量从价综合征收、免征或起征点体现各地区别对待、立法明确税收用途。 中国投资协会副会长、国家发改委投资研究所原所长张汉亚认为今年1月份国家政策采取约谈制最为有效,"地方政府发展经济主要是想升官,一约谈就升不了官了。所以这是最有效的制约地方政府的方法,其他的都没效。"他认为中国解决住房问题的根本办法是发展各种形式的租赁房,租赁房大量投向市场,商品房的刚性需求就没有了。
成渝经济区规划正式获批
历经多年等待,成渝经济区规划终于出炉。记者5日从国家发改委了解到,国务院日前正式批复了《成渝经济区区域规划》(以下简称“《规划》”)。依据《规划》,成渝经济区的战略定位是西部地区重要的经济中心、全国重要的现代产业基地、深化内陆开放的试验区、统筹城乡发展的示范区和长江上游生态安全的保障区。
点评:在“十二五”规划开局之年和新一轮西部大开发起始之年,《规划》获批意义重大,不仅有助于深入实施西部大开发,也有利于促进区域协调发展。成渝经济区包括重庆市的万州、涪陵、渝中、大渡口、江北、沙坪坝、九龙坡、南岸、北碚、万盛、渝北、巴南、长寿、江津、合川、永川、南川、双桥、綦江、潼南、铜梁、大足、荣昌、璧山、梁平、丰都、垫江、忠县、开县、云阳、石柱31个区县,四川省的成都、德阳、绵阳、眉山、资阳、遂宁、乐山、雅安、自贡、泸州、内江、南充、宜宾、达州、广安15个市,区域面积20.6万平方公里。建议重点关注龙头企业四川路桥、中铁二局、重庆路桥、川投能源? 二重重装、东方电气、鹏博士、三峡水利、渝开发、通威股份。
■ 早盘视点
昨日,银行、地产、钢铁三大类股联袂成为反弹的主角。但大盘四月底以来持续下跌的原因之一,正是担心国家将出更严格房地产调控政策。处在风口浪尖的房地产及相关板块,今日逆势率先走强,显然不寻常。笔者以为盘中的反弹属于对周三大幅杀跌的修正,钢铁、房地产板块领涨属于霸王硬上弓的类型,反弹缺乏想象空间,建议逢高减持。
■ 私募调研
私募人士透露,铟在自然界的储量很小,几乎没有单一矿床,丰度仅为黄金的 1/6,属于非常稀缺的资源。而铟的应用广泛,在很多领域的用途难以替代,铟价值回归之旅刚刚开启,看好铟价的表现。建议关注株冶集团(600961)的投资机会。
私募人士透露,4月旅游行业比较重要的事件之一就是海南离岛免税政策的正式实施。海南离岛免税的效应远超经营方预期。自4月20日政策执行以来,三亚免税店日日火爆。随着居民收入的不断提高,旅游正成为越来越多家庭的选择,行业发展有望持续,投资者可以关注中国国旅(601888)。
私募人士透露,电力股近几年都没有什么表现,但近期受益于管理层上调电价预期,短线表现突出,预计补涨效应仍有望持续。
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