真金白银 2011年7月11日至7月15日


 

真金白银 2011711日至715

 

 

 

XAU 伦敦黄金

 

美国6月非农就业岗位仅增加1.8万个,增幅为去年9月以来最小;6月失业率也升至9.2%的六个月高位。4月和5月新增就业岗位比前值要少4.4万个,这更加重了报告的疲弱基调,与最近显示制造业和零售销售开始回暖的数据形成鲜明对比,亦似乎浇灭了对美国经济将再次加速增长的希望。商品及股票市场在数据公布后普遍下跌,而美元兑一篮子货币上扬,因投资者展开避险操作。美国经济衰退结束已有两年之久,但就业人口依然比20081月峰值低近700万人.如果按过去三个月的就业增长速度,美国要花上近七年时间才能让所有失业人口重新就业。这样的数据可能会让民主党更加坚定推动出台短期刺激措施的决心,他们同时需要与共和党达成削减预算赤字的协议。

 

预料风险资产在短期内依据承压,因投资者依然担心希腊若发生主权债务违约,以及危机蔓延至其它欧元区二线国家的后果将如何。国际银行家和欧盟官员之间,就民间债权人如何自愿维持对希腊公债的风险敞口的问题能否达成一致存有不确定性,欧元区财长下周将在布鲁塞尔开会。另外,投资者也不太确定中国最近的升息之举是否令已经持续九个月的政策紧缩周期接近尾声;中国经济增速略有放缓,但通胀率依然处于34个月高位,这将迫使投资者被迫暂时保持中性的投资配置。

 

伦敦黄金上周则因避险需求主导而稳步上扬,先是欧债疑虑再起涟漪,标普警告把法国以旧换新计划视为违约,至于穆迪则将葡萄牙信用评级下至垃圾级别;另外,穆迪亦警告中国地方债务风险,同样引起市场关注;至周五美国就业数据疲弱,令市场对美国经济的健康状况产生新的担忧,引发进一步避险买盘,金价升至最高1545.30美元,远离71日的低位1478美元。

 

技术走势而言,随着相对强弱指标及随机指数亦见回升迹象,MACD亦已见将近突破讯号线,均是短期利好技术表象。当中1512为后市之支持区,并属9天平均线所在,失守将会破坏当前之上升动力,有机会回试1500关口以至近期的重要支持依据100天平均线1482水平。至于若可保持当前上升势头,上延目标可看至短期下降趋向线15525月初高位1575水平。本周而言,预期早段波幅在15281574美元内运行,阻力支持看15901512美元。

 

 

SPDR Gold Trust黄金持有量:

61 增持2.12171吨至1212.86613

68 减持1.29919吨至1211.56694

610 减持10.60751吨至1200.95943

613 减持0.90918吨至1200.05025

617 增持9.09147吨至1209.14172

629 减持0.90903吨至1208.23269

71 减持2.42399吨至1205.80870

78 减持0.39486吨至1205.41384

 

伦敦黄金711日至715日预测波幅:

阻力位:1552 - 1575 - 1590

支持位:1528 - 1512 - 1491

 

伦敦黄金711

预测早段波幅:1532 - 1555

阻力位:1561 - 1574

支持位:1517 - 1513    

 

 

XAG伦敦白银

 

伦敦白银方面,银价自五月末以来正处于下行通道内反复走软,至上周回升升势,于周五触及四周高位36.82美元,收报36.6美元。技术上已见价位穿破图表上之下行信道顶部,可望扭转近期下跌走势,较近阻力预计为100天平均线37.35美元,在上一轮银价之上试亦见受制100天平均线,故至今仍具一定参考意义。同时由于目前银价已重登25天平均线之上,前期阻力转成目前支持依据,现处于35.5美元,下一级支持预计为9天平均线35水平。本月估计白银走势处于反复上落,建议持仓者以35美元作止损位置。本周而言,预期早段银价在35.938.3内运行,阻力支持分别在3935美元。

 

iShares Silver Trust白银持有量:

620 减持90.98吨至9535.12

622 增持24.26吨至9559.38

623 增持28.81吨至9588.19

624 增持33.35吨至9621.54

628 减持21.22吨至9600.32

629 减持19.71吨至9580.61

630 减持43.96吨至9536.65

75 减持4.25吨至9532.40

 

伦敦白银 711 日至715日预测波幅:

阻力位:37.11 - 38.30 - 39.11 - 40.50

支持位:35.88 - 35.00 - 34.00 - 32.80

 

伦敦白银 711

预测早段波幅:36.10 - 37.15

阻力位:37.46 - 38.30

支持位:35.50 - 35.00 

 

 

今日重要经济数据公布:

0930 澳洲5月房屋融资前值+4.8%

1300 日本6月消费信心指数前值34.2

1445 法国5月工业生产月率预测+0.5%前值-0.3%

2015 加拿大6月房屋开工前值18.36万户

2200 美国6月就业趋势指数前值99.7

 

712 (星期二)

0701 英国6月零售业联盟(BRC)同店销售年率前值-2.1%

0750 日本6月国内企业物价指数(CGPI)月率前值-0.1%

0750 日本6月国内企业物价指数(CGPI)年率前值+2.2%   

0930 澳洲6NAB企业现况指数前值1.0

0930 澳洲6月企业信心指数前值6

 

 

 

英皇金融集团 纵横汇海分析部

 

(以上专栏内容乃笔者个人专业意见,诚供读者参考;谨提醒读者金融市场波动难料,务必小心风险)