最新私募资讯导读及早盘视点(5.04)


最新私募资讯导读及早盘视点(5.04)

 ■ 资讯点睛

1、央行暗示继续加息
     中国人民银行昨天公布的《2011年一季度中国货币政策执行报告》提出,下一阶段要根据形势发展要求,继续运用利率等价格调控手段,调节资金需求和投资储蓄行为,管理通胀预期,加强对社会融资总量的监测与调节,保持合理的社会融资规模和节奏。下一阶段,央行将切实实施好稳健的货币政策,注意把握调控的节奏和力度,保持政策的连续性和稳定性,提高针对性、灵活性和有效性。一方面要处理好控制货币总量和改善结构的关系。在满足经济发展合理资金需求的同时,消除通货膨胀的货币条件,同时着力优化结构,更好地满足多样化的投融资需求。另一方面,要处理好促进经济增长和抑制通货膨胀的关系。当前增长速度和就业都处在合理水平,稳定物价和管好通胀预期是关键,也是宏观调控的首要任务。要保持必要的调控力度,巩固和加强前期调控成果,进一步巩固经济发展的良好势头。
    点评:截至3月末,全国主要金融机构房地产贷款余额9.89万亿元,同比增长21%,增速比上年末低6.4个百分点。其中,房产开发贷款余额2.49万亿元,同比增长18.6%,增速比上年末低4.5个百分点,连续4个月下滑。个人购房贷款余额6.48万亿元,同比增长22.8%,增速比上年末低6.5个百分点,连续11个月下滑。地产开发贷款余额8368亿元,同比增长12.5%,增速比上年末低12.2个百分点。我们认为,第二季度货币政策应该持续此前的偏紧力度,五六月份央行至少会加息一次或提高存款准备金率。
2、能源局要求上半年提出方案 煤炭资源整合大冲刺
    去年10月份,《国务院办公厅转发发展改革委关于加快推进煤矿企业兼并重组若干意见的通知》(以下简称《若干意见》)下发,要求各地做好煤矿企业兼并重组总体规划,制定矿区兼并重组方案,确定兼并重组主体企业。国家能源局要求各地抓紧制定"加快推进煤矿企业兼并重组"的规划和编制工作方案,截至4月底必须上报,最迟不能超过今年上半年。 此刻,距离"大限"已不足月。据透露,山东、陕西、河北、内蒙古、黑龙江、福建、湖南、四川、云南、贵州等地将相继有所动作,一场煤炭企业兼并重组大戏唱响在即。
    点评:按照规划,今年6月底前,陕西省煤炭企业将从整合前的522家减少到120家以内,煤矿数量减少到450处;到2013年,贵州计划年产量500万吨及以上企业集团的煤炭产量要达到全省总产量的60%;未来内蒙古煤炭企业最低生产规模将达到120万吨/年,企业数量控制在百家以内,形成1至2家亿吨级、5至6家5000万吨级煤炭企业。,"十二五"期间煤炭工业总体发展目标是:开发布局明显优化,资源配置及勘查规范有序;煤炭生产以大型煤炭企业、大型煤炭基地和大型现代化煤矿为主,基本形成稳定供应格局,到2015年形成10个亿吨级、10个5000万吨级特大型煤炭企业;科技创新取得新进展,煤炭工业面貌进一步改善,全国煤矿采煤机械化程度达到75%以上,千万吨级煤矿达到60处。
3、世界风电格局新变化:未来五年中国依旧领先
     根据世界著名咨询公司丹麦法维翰咨询(Navigant)公司旗下BTM咨询公司最新公布的调查报告显示,龙源电力以6969兆瓦累计装机容量,成为继西班牙Iberdrola可再生能源公司、美国NextEra 能源公司后,全球排名第三的风电场运营商,占全球前15家风电运营商总装机容量的10.4%。根据我国“十二五”规划,截至2015年底,风电新增装机总量将达到90,000兆瓦。根据BTM的预测,未来五年中国对风电装机容量的需求将超过18,000兆瓦/年,到2015年,中国累计风电装机容量会达到105,000兆瓦,年度新增装机容量将继续保持世界第一。
    点评:2010年底,全球风电总装机容量达199,520兆瓦,发电量超过4099亿千瓦时,占世界电力总发电量的1.92%。2010年中国风电新增装机容量达到18,928兆瓦,比2009年提高了37.7%,占全球新增装机容量48%,超过美国,成为世界第一大风电市场。此前市场普遍预期风电行业发展将缓慢,核电将获得快速发展。受日本核泄漏影响,目前世界各国都在放缓核电的发展,风电可作为可再生能源将部分替代核电,因此风电发展有望超此前预期。推荐关注龙头企业:湘电股份(5MW海上风电机组)、金风科技、华锐风电。

 ■ 早盘视点

   笔者认为,股指已形成底分,目前反弹性质可以定义为弱势反弹,属于没有领涨板块带动,仅仅依靠自身修复消化抛压的反弹行情。虽然还有部分向上空间,但由于短期向上的压力汇集在2930-2970一带,所以在成交量未能有效放大之前,我们仍将最近几日的上涨定义为超跌反弹。在此期间建议投资者借反弹之机清理手中的冗余股票,密切关注股指冲击2950的动作。实际操作以逢低、轻仓为原则。

 ■ 私募调研

   私募人士透露,看好新能源产业未来的发展趋势,但是新能源也要选对细分产业,他表示最看好太阳能,他对这个行业的上游行业最感兴趣,如多晶硅切割工艺的恒星科技、福星股份和奥克股份,“很明显,这些上游企业竞争少,毛利润高,成长性也不错”。

   私募人士透露,如果拉闸限电不加以遏制和改善,在“十二五”中期,也就是2013年左右,真正意义的全国性大范围电荒将到来。目前电源在建规模严重不足,加上火电建设积极性降低,不能满足电力需求增长。因此,总的来说,未来长期看好电力企业。

   私募人士透露,医药股现在的估值一点也不贵,以浙江医药为例,估值不到14倍,作为中国VE龙头厂商,日本地震导致上游中间体供应紧张,价格有所上涨。价值型的投资者值得长期拥有。

  ★ 感谢提供内容的私募券基、散户大众,本文只作一个汇聚信息之用,文章内容不代表我方意见!可自由便捷的复制求证,但严禁传播,引起的一切责任自负。