4月第一周简报


一周资料综述
2010年4月6日-9日
一、新股发行:
1、本周将有2只中小板新股和5只创业板新股进行发行申购;
2、4月6日信邦制药与长青股份2只中小板新股将进行网上申购,其中信邦制药发行市盈率最高达63.46倍,而长青股份为50倍。
3、4月8日安诺其、南都电源、金利华电、碧水源和华谊嘉信5只创业板新股将进行网上申购。(值得注意的是,本周5只创业板新股的发行申购,是时隔三周后首批进行发行申购的创业板新股。)
4、截止上个交易周(3月29日-4月2日),沪深两市共有95家上市公司新股完成发行上市,其中包括10家沪市主板公司、55家深市中小板公司与30家创业板公司。
二、新股发行季度总结
2010年一季度沪深交易所共发行上市91只新股,募集资金总额达1182.05亿元。其中33家券商分享了35亿元的IPO承销及保荐“蛋糕”。招商证券、中金公司、平安证券分别以3.89亿元、3.75亿元、3.57亿元位居前三名,分别占据了11.1%、10.7%、10.2%的承销保荐市场份额。
从实际募资上看,33家券商共实际募集资金1089亿元。有3家券商实际募资超过上百亿元,其中海通证券实际募资165亿元、中金公司实际募资113亿元、中银国际证券实际募资112亿元。
从保荐数量上看,平安证券一季度共承销保荐了11家公司;招商证券共承销保荐了10家公司,国信证券以7家公司位居季军
国信证券今年一季度共承销保荐了永安药业、鲁丰股份、英威腾、巨力索具、兴民钢圈、三川股份(创业板)、滨化股份 (主板)7家公司,其IPO承销总额达68.3亿元,居第6位,获得承销保荐收入2.72亿元,居第四位。
业内人士分析认为,由于今年中小板和创业板急速扩容,而大盘股发行较少,所以,以承销保荐中小盘股见长的券商占具得天独厚的优势。这也是一季度大券商的承销收入没有跑赢中小券商的原因之一。
三、上市审核通过情况
1、发行审核委员会4月7日批准:
河南省中原内配股份有限公司(首发)获通过,保荐人国信证券,律师博金律师,会计师国富浩华、孟州市德信会计师。主营业务为内燃机气缸套的生产和销售。该公司为自2008年后的第二次申请,上一次被否决的主要原因是涉及同业竞争和会计规范问题。
另外,山东立晨物流股份有限公司(首发)未通过。保荐人安信证券,律师国浩律师,会计师大信会计师。主营业务为执行销售程序,其实质是代理国际贸易采购和物流运输管理等。个人认为其未能通过审核的原因包括:2009年业务收入、利润、负债等数据增长做帐痕迹明显,原因在于2007年和2008年业务出现下降趋势,但2009年突然出现爆发式增长。公司业务存在众多系统风险,未见有效规避手段,原因在于短期流动负债远超过经营性净现金流、对外部特别是国际贸易风险抵抗力弱、行业竞争风险极大等。参考链接http://news.hexun.com/2010-04-08/123266779.html
2、发行审核委员会4月7日批准:
方正科技集团股份有限公司(配股)获通过;
四川美丰化工股份有限公司(可转债)获通过。
3创业板发行审核委员会4月8日批准
江苏金通灵风机股份有限公司(首发)获通过,保荐人平安证券,律师天银律师,会计师南京立信永华。主营业务是各种离心风机的生产和销售。(该公司招股说明书中关于资产负债率的风险提示对我公司有借鉴意义:该公司截止2007年末、2008年末、2009年末扣除预收帐款后的资产负债率分别为72.39%、63.26%、65.28%,被认为偿债压力较小。)
河北恒信移动商务股份有限公司(首发)获通过,保荐人平安证券,律师金杜,会计师立信大华。主要业务是与河北移动公司共建合作营业厅,销售各种手机和移动通信增值服务业务。