作者：徐扬 2005-05-13 14:40:24
| 个人理财业务在银行业兴起已经不是一朝一夕的事情，从外汇买卖到开放式基金，从个人信贷到人民币理财，我们看到越来越多的理财产品进入了众多寻常百姓家，但是我们也必须清晰地认识到，距离个人理财市场的完善目标，还有很长一段路要走。 日前，中国人民银行副行长吴晓灵在一次讲话中谈到，金融机构并不是保险箱，投资者要学会分辨各种不同的金融投资品种，加强风险意识。笔者认为，在我国理财市场，风险意识的建立迫在眉睫。在工作中笔者经常发现很多银行客户在办理基金、人民币理财业务时依然在提出诸如“这个产品利率是多少？我的损失由谁负责？”之类的问题。使那些习惯了坐享储蓄、国债收益的老百姓们体味到风险的存在是我们必须去做的工作。 开放式基金在2003年经历了短暂的辉煌，平均年收益几乎达到20%，老百姓在赚钱效应的带动下对新发行的开放式基金趋之若骛，基金业取得了爆发性的增长，但是随着A股市场的一路下跌，我们眼睁睁地看着开放式基金纷纷跌破面值，2004年年报显示，基金全行业投资亏损却高达67.26亿元，相当部分投资者遭受了前所未有的损失。跌宕起伏的开放式基金使我们的银行客户真正明白：投资有风险，入市须谨慎。 随着我国金融市场的不断发展我们必须意识到个人理财市场是一块风险无处不在的领域。很多商业银行目前都推出了外币结构性存款，作为一个收益高于储蓄利率、保证本金安全的理财产品，外币结构性存款受到了广大外币持有人的追捧，外币结构性存款期限越长、预期收益率越高，有的客户往往愿意选择收益率高的品种。但是，在当前美元不断升息和预期人民币升值的双重经济环境下，期限越长的结构性存款面临的利率风险和贬值风险就越大，而且结构性存款的终止权一般在银行一方，流动性风险也是不容忽视的。 实际上，在人民币盯住美元的汇率制度下，随着美元近几年不断贬值，国人出国留学、旅游的的成本已经大大增加，其实这些都是对我们一般客户有着不小影响但是又非常容易被忽视的风险因素。住房贷款是我国占比最大的个人信贷业务，去年10月央行决定将存贷款利率上调0.27个百分点，今年3月又宣布取消住房贷款的优惠利率，部分住房贷款的客户一度不理解为什么自己要按新的利率偿还以前的贷款，而这就是在申请个人贷款时所必须面对的利率风险。 除了风险意识不足，信用意识的缺失也是我国个人理财市场发展的瓶颈之一。在理财市场发展初期，一些从业人员在任务压力之下，为了销售理财产品经常片面地夸大其收益性而有意回避其风险性，客户在没有完全获得知情权的情况下购买了产品，当销售人员的口头承诺无法兑现时，金融机构的信用也随之丧失，最终受损失的只能是整个个人理财市场。因此，金融机构在打造理财产品线的同时，必须注重加强从业人员的信用意识的培养。 去年12月由央行组织建设的个人信用信息数据库开始在包括北京的7个城市试运行，该数据库采集和保存了个人在商业银行的借还款、信用卡、担保等信用信息，并向商业银行提供个人信用信息联网查询服务。个人信用记录的建立，将促进个人重视自己的诚信行为，对提高全社会诚信意识有着十分深远的意义。在实际工作中，经常有个人贷款的客户肆无忌惮地拖欠信用卡透支还款和个人按揭还款，原因在于在没有系统的个人信用记录的环境下，破坏信用的成本很低。个人信用信息数据库的运行即将使我国信用体系逐步建立，笔者坚信，随着我国信用体系的不断完善，违反信用者必将付出越来越高昂的代价。树立信用意识也是我们业内人员和广大客户双方都必须去做的事情。 我国的个人理财市场方兴未艾，还有极其广阔的空间等待我们去开拓，而业务的发展需要在稳健、规范的框架下进行，只有牢固地树立风险意识和信用意识，我们的理财市场才会走向成熟。 |